سوالات متداول
در این جا شما می‌توانید سوالات و ابهاماتی که درباره صندوق‌های سرمایه‌گذاری ترنج دارید را جستجو کنید.
آنچه برای شروع سرمایه‌گذاری مطمئن باید بدانید
مطالبی برای آشنایی با سرمایه‌گذاری و ارتقای سواد مالی
پرتکرارترین پرسش‌هایی که باید ببینید
مطالبی برای آشنایی با سرمایه‌گذاری و ارتقای سواد مالی
در یک تعریف ساده سبدگردانی یعنی سپردن سرمایه به یک فرد حقوقی تا آن فرد به‌جای صاحب سرمایه مدیریت سرمایه گذاری های او را به‌عهده بگیرد. از عملیات سبدگردانی به‌عنوان مدیریت پرتفو هم یاد می‌شود. فرض کنید شما یک میلیارد تومان سرمایه دارید و مایل هستید آن را در بورس سرمایه گذاری کنید. ولی نه اطلاعات زیادی درباره معامله‌گری در بورس دارید و نه زمان آن را. اینجاست که سرمایه خود را در اختیار یک سبدگردان قرار می‌دهید تا اون به‌جای شما به خرید و فروش سهم بپردازد و شما از کار منتفع گردید. استفاده از خدمات سبدگردانی تشابه زیادی به خرید واحدهای صندوق های سرمایه گذاری دارد. ولی این دو فرآیند دقیقاً مشابه نیستند و تفاوت‌هایی دارند که در این مقاله به این تفاوت‌ها هم خواهیم پرداخت.
صندوق دارای سبدی مشترک برای تمام سرمایه‌گذاران خود است که سطحی معقول از ریسک‌پذیری را برای آن‌ها به ارمغان می‌آورد. این درحالی است که سبد اختصاصی برای هر فرد حقیقی یا حقوقی با توجه به سطح ریسک‌پذیری و شرایط زندگی ایشان به طور اختصاصی طراحی می‌شود.
شرکت مشاور سرمایه‌گذاری ترنج (سهامی خاص) در سال ۱۳۹۳ مجوز رسمی فعالیت خود را در زمینه مشاوره سرمایه‌گذاری و سبدگردانی از سازمان بورس و اوراق بهادار تهران اخذ نمود. سازوکار و فرآیندهای این شرکت، به منظور جذب سرمایه‌های پاک از منابع داخلی و بین المللی توسعه یافته است. (در چارچوب قوانین ضد پولشویی و تعیین صلاحیت سرمایه‌گذاران) رویکرد ترنج به موضوع سرمایه‌گذاری بر اساس شناخت عمیق بازارهای بین المللی و بازار سرمایه ایران شکل گرفته است. این رویکرد بطور مشخص مبتنی بر بکارگیری فرآیندهای ساختار یافته در مدیریت سرمایه‌گذاری، تحلیل بنیادی و انجام تحقیقات دست اول در داخل شرکت، حاکمیت شرکتی، پیاده‌سازی امور انطباق شرکتی، مدیریت ریسک، مدیریت جامع سرمایه انسانی، برنامه‌ریزی بحران و سایر تدابیر در این حوزه می‌باشد. مجموع این عناصر مزیت نسبی ارزشمندی را برای این شرکت فراهم ساخته که ضامن ارایه خدمات در بالاترین سطح کیفی می‌باشد.
شرکت ترنج مدیریت بزرگ‌ترین و فعال‌ترین صندوق سرمایه‌گذاری خارجی را در ایران داراست و به عنوان فعال‌ترین شرکت مشاور سرمایه‌گذاری در سال ۹۷ از طرف کانون کارگزاران انتخاب شده است.
بسیاری از افراد به دلایل مختلفی مثل کمبود وقت، نداشتن اطلاعات کافی درباره فرصت‌های سرمایه‌گذاری موجود و … به تنها گزینه‌ای که برای پس‌انداز پول خود فکر می‌کنند، بانک است. در نتیجه، فرصت کسب سود و بازدهی بیشتر را از دست می‌دهند. یکی از ابزارهایی که این فرصت را در اختیار سرمایه‌گذاران قرار می‌دهد، صندوق‌های سرمایه‌گذاری است. این صندوق‌ها برای افرادی که قصد دارند به صورت غیرمستقیم در بورس سرمایه‌گذاری کنند یا اینکه زمان و اطلاعات کافی برای سرمایه‌گذاری مستقیم را ندارند، مناسب است. با این کار، سرمایه‌گذار امکان دستیابی به بازدهی بالاتر از سود بانکی را به دست خواهد آورد. یک صندوق سرمایه‌گذاری، مجموعه‌ای از سهام، اوراق مشارکت و سایر اوراق بهادار است. می‌توانید آن را به صورت شرکتی در نظر بگیرید که افراد مختلف، پول‌های خود را روی هم می‌گذارند و در سبدی از اوراق بهادار سرمایه‌گذاری می‌کنند.
عبارت ETF مخفف Exchange Traded Fund است که در فارسی به معنی قابل معامله در بورس است. نماد این صندوق‌ها روی تابلوی بورس (TSETMC) وجود دارد و از طریق پنل آنلاین کارگزاری‌ها قابل خرید و فروش است.
صندوقی است که عمده پرتفوی آن در سهام شرکت‌های پذیرفته شده در بورس و فرابورس سرمایه‌گذاری شده است.
«صندوق‌های بازارگردانی» با هدف افزایش نقدشوندگی و جلوگیری از صف‌های فروش و خرید پی‌درپی تاسیس گردیده‌اند. سرمایه صندوق‌های بازارگردانی از طریق صدور واحدهای سرمایه‌گذاری توسط سهامداران عمده و یا ناشر در قالب آورده سهام و آورده نقد تامین می‌گردند.
صندوق سبدی متشکل از چند سهم مختلف است که هم منجر به متنوع سازی و هم کاهش ریسک پورتفوی شما می‌شود.
صندوق با درآمد ثابت یکی از انواع صندوق‌های سرمایه‌گذاری است که تحت نظارت سازمان بورس و اوراق بهادار در ابزار درآمد ثابت مانند اوراق و سپرده‌های بانکی سرمایه‌گذاری می‌کنند و سودی بالاتر از سپرده‌های بانکی نصیب سرمایه‌گذاران می‌کند. این صندوق‌ها به دو نوع مشترک و قابل معامله در بورس تقسیم‌بندی می‌شوند و ریسک سرمایه‌گذاری در این صندوق‌ها بسیار پایین است.
- ترکیب متنوع سرمایه‌گذاری با سود بالاتر: بخش اصلی اوراق مشارکت بازار ایران را اوراق دولتی و نهادهای عمومی با سود تضمین شده معین تشكيل می‌دهند. این صندوق با مذاکره با ناشران این اوراق و خرید ارزان‌تر این اوراق، سود بالاتری را برای سرمایه‌گذاران خود ایجاد می‌کنند. در کنار سرمایه‌گذاری در این اوراق، این صندوق در اوراق مشارکت پذیرفته شده در بورس با نرخ‌های ترجیحی نیز سرمایه‌گذاری می‌کند که بازده بالاتری را نصیب سرمایه‌گذاران می‌کند.
- امکان سرمایه‌گذاری مستمر: انتشار و عرضه عمومی اوراق مشارکت معمولاً به صورت دورهای و در مقاطع زمانی معین و اغلب به ميزان محدودی صورت می‌گيرد که سرمایه‌گذاران خرد امکان خرید این اوراق در هر زمان را ندارند، در حالی كه واحدهای این صندوق در هر زمان قابل معامله است و ریسک سرمایه‌گذاری را برای سرمایه‌گذاران به حداقل می‌رساند.
با توجه به سرمایه‌گذاری صندوق در اوراق با درآمد ثابت، این صندوق برای تمامی کسانی که به دنبال سرمایه‌گذاری با سود مطمئن هستند مناسب است. بازدهی این صندوق نسبت به دیگر دارایی‌های درآمد ثابت بازدهی بالاتری دارد و همچنین، به آسانی قابل انجام است و ریسک نقدینگی دیگر اوراق و سپرده‌ها در این صندوق وجود ندارد.
- سود بیشتر: سرمایه‌گذاری در صندوق با درآمد ثابت به واسطه تبعیت از قوانین بازار سرمایه و عدم وجود محدودیت‌های بانک مرکزی جمهوری اسلامی ایران، سود بیشتری را نصیب سرمایه‌گذاران می‌کند. همچنین، به دلیل تجمیع سرمایه دارندگان واحدهای صندوق، مدیران صندوق از قدرت مذاکره بیشتری برای اخذ سود بالاتر نسبت به سپرده‌گذاران حقیقی برخوردارند.
- ابطال بدون نرخ شکست : صندوق ترنج برخلاف سپرده‌های بانکی نرخ شکست ندارد؛ به این معنی که در هر زمان از ماه که به سرمایه خود نیاز داشته باشید می‌توانید بدون جریمه و نرخ شکست به سود روزشمار سرمایه خود تا زمان ابطال دست پیدا کنید.
صندوق با درآمد ثابت ترنج سودمند از نوع صدور و ابطال است و تقسیم سود ماهیانه دارد. سرمایه‌گذاران در هر روز از ماه می‌توانند با صدور واحدهای سرمایه‌گذاری این صندوق به نرخ قیمت صدور هر واحد سرمایه‌گذاری در روز، تا پایان دوره یک ماهه واریز سود منتظر بمانند تا سود دوره واریز شود. در صورتی که سرمایه‌گذاران پیش از روز تقسیم سود بخواهند از صندوق خارج شوند، فروش واحدهای صندوق به نرخ قیمت ابطال هر واحد سرمایه‌گذاری صورت خواهد گرفت و سود دوره نگهداری از محل افزایش قیمت هر واحد محقق خواهد شد.
صندوق سرو یک صندوق سهامی ETF (قابل معامله در بورس) است (روی تابلوی بورس در وب‌سایت tsetmc.com) و شامل سبدی متشکل از سهام مختلف است که توسط تیمی متخصص مدیریت می‌شود.
صندوق انار یک صندوق سهامی ETF (قابل معامله در بورس) است (روی تابلوی بورس در وسایت tsetmc.com) و شامل سبدی متشکل از سهام مختلف است که توسط یک تیم متخصص مدیریت می‌شود.
صندوق زیتون از نوع ETF قابل معامله بر روی تابلوی بورس و از نوع مختلط است؛ یعنی ترکیبی از سپرده، اوراق درآمد ثابت و سهام است.
کارمزد صندوق سرو به ازای هر ۱۰ میلیون تومان خرید ۱۱,۶۰۰ تومان و به ازای هر ۱۰ میلیون تومان فروش ۱۱,۸۷۵ تومان است.
کارمزد افران به ازای هر ۱۰ میلیون تومان خرید ۱۸,۷۵۰ و به ازای هر ۱۰ میلیون تومان فروش ۱۸,۷۵۰ ریال است.
کارمزد انار به ازای هر ۱۰ میلیون تومان خرید ۱۱,۶۰۰ و به ازای هر ۱۰ میلیون تومان فروش ۱۱,۸۷۵ تومان است.
جمع کارمزد خرید و فروش ۰.۰۰۱۲ روی قیمت لحظه‌ای واحدها محاسبه شده است.
سالانه 1.5 درصد (0.015) از متوسط روزانه ارزش سهام، حق تقدم سهام و واحدهای صندوق‌های سرمایه‌گذاری در سهام و مختلط تحت تملک صندوق، به‌علاوه سه در هزار (0.003) از ارزش روزانۀ اوراق بهادار با درآمد ثابت و واحدهای صندوق‌های سرمایه‌گذاری در اوراق بهادر با درآمد ثابت تحت تملک صندوق و سالانه 2 درصد (دو درصد) سود حاصل از سرمایه‌گذاری در گواهی سپردۀ بانکی و سپردۀ بانکی و تا میزان نصاب مجاز سرمایه‌گذاری در آن‌ها به‌علاوۀ 5 درصد از درآمد حاصل از تعهد پذیره‌نویسی یا تعهد خرید اوراق بهادار
سود دهی صندوق سرو بستگی به رشد شاخص کل و عرضه و تقاضای صندوق بستگی دارد.
صندوق سرو تقسیم سود ندارد و سهامداران برای دریافت بازدهی باید اقدام به فروش واحدهای خود کنند.
این صندوق به منظور کسب بازدهی بالاتری از طریق سرمایه‌گذاری مجدد منافع، سود دورهای تقسیم نمی‌کند و تمامی نتایج سرمایه‌گذاری‌های صندوق در NAV آن خلاصه می‌شود. بازدهی سرمایه‌گذاران محترم در قیمت واحدهای آن‌ها منعکس است و سرمایه‌گذاران در هر زمان می‌توانند سود سرمایه‌گذاری خود را شناسایی کنند. به عنوان مثال در صورت نیاز سرمایه‌گذار به دریافت سود ماهانه، سرمایه‌گذار می‌تواند به فروش مقدار مشخصی از واحدهای خود در انتهای ماه اقدام نماید تا ارزش آن واحدها به حساب ایشان واریز شود.
در صندوق افران پرداخت سود ماهیانه وجود ندارد. در این صندوق ارزش سهم شما افزایش پیدا می‌کند و به صورت مرکب بر روی سرمایه شما قرار می‌گیرد.
سود دهی صندوق انار به رشد شاخص کل و عرضه و تقاضای صندوق بستگی دارد.
صندوق انار تقسیم سود ندارد و افزایش ارزش واحدهای سرمایه‌گذاری منجر به سود سرمایه‌گذاران می‌شود.
صندوق زیتون تقسیم سود ندارد و محاسبه سود از طریق افزایش ارزش واحدهای صندوق اعمال می‌شود.
با توجه به نوسانات بازار سهام و اوراق بدهی، امکان مشخص کردن نرخ سود قطعی در صندوق‌های سرمایه‌گذاری وجود ندارد، هر چند مدیر صندوق در هر دوره زمانی سعی خواهد نمود سرمایه‌گذاران را از نرخ بازدهی صندوق مطلع نماید. اما به صورت کلی سود صندوق بهتر از سود سپرده‌های بانکی و روزشمار خواهد بود.
این تفاوت قیمت به این دلیل است که کارمزد مدیریت بر روی قیمت صدور محاسبه می‌شود.
اختلاف قیمت صدور و ابطال بابت کارمزدهای خرید و فروش سهام‌های صندوق است که توسط سازمان بورس دریافت می‌شود.
این تفاوت قیمت به این دلیل است که کارمزد مدیریت بر روی قیمت صدور محاسبه می‌شود.
اختلاف قیمت صدور و ابطال بابت کارمزدهای خرید و فروش سهام و اوراق بدهی در صندوق است که توسط سازمان بورس دریافت می‌شود.